La scelta dell’asset allocation è una delle decisioni più importanti nella gestione degli investimenti, perché determina il rapporto tra rendimento atteso e volatilità che dovrai essere in grado di sopportare nel tempo.
Il Simulatore di asset allocation LeadersFinanza, che trovi in Home, permette di comprendere come cambia il possibile risultato del tuo portafoglio modificando due elementi fondamentali:
- l’orizzonte temporale dell’investimento;
- la percentuale destinata ad attività più volatili, come le azioni, rispetto a strumenti più stabili, come le obbligazioni.
Modificando la composizione del portafoglio, il grafico mostra come varia il rendimento atteso e come cambia l’ampiezza degli scenari possibili. L’obiettivo non è prevedere il futuro, ma comprendere in anticipo quali oscillazioni potresti dover affrontare per ottenere un determinato rendimento atteso.
Il Report generato dal Simulatore analizza tre diverse prospettive:
- rendimento lordo, considerando gli effetti fiscali principali;
- rendimento netto, considerando anche la tassazione del capital gain azionario;
- rendimento reale, considerando l’impatto dell’inflazione sul potere d’acquisto.
Inoltre, il Report evidenzia la probabilità statistica dei diversi risultati e mostra che anche un portafoglio efficiente può attraversare periodi di perdita temporanea. Comprendere questo aspetto permette di evitare decisioni emotive nei momenti difficili e mantenere una strategia coerente nel lungo periodo.